这时，外面正刮着风，下着雪，路上也到处是大水坑。“这么多水坑，都要把人给淹死了。”老头自言自语。“这不正合你意吗，你不是要把小猫都淹死吗？”突然，布袋里响起了声音，把老头吓了一大跳。他打开布袋想看看谁在说话，一只小猫趁机跳出来逃走了。老头赶紧把袋口捏紧。这时布袋里又传出声音：“那只小猫会不会像我们一样要被淹死了？”老头子又打开布袋，想瞧瞧到底怎么回事，这时，又有一只小猫跳出来溜走了。老头赶紧又把袋口捏紧，轻声说：“说不定那只小猫要被狐狸捉去了。”“那狐狸也没有你心狠啊。”布袋里的声音继续传来。老头子忍不住再次松开袋口看看，第三只小猫也跟着跑走了。“糟糕！”老头大叫起来。“最糟糕的应该是你！”布袋里的声音回答他。这下子老头子总算明白是谁在说话了，他怒声骂到：“老太婆你敢躲在布袋里捉弄我，看我怎么抓住你。”可他刚打开布袋，最后一只小猫也逃走了。
恰好一个小男孩和小女孩过来找小猫，他们把小猫陆续找到并悄悄送回了老头、老太太的家。老头子一进门，看到老太太正在厨房做饭呢，灶下的篮子里躺着猫一妈一一妈一和四只小猫。“你已经回来了？”老头问道。“我一直在家里，并没有出去啊。”“咦，那布袋里是谁在说话呢？”老头儿真的糊涂了。”“那是你的良心啊。”老太太回答他。
夏天来了，老头的生日也快到了。老太太知道他早就看中了商店里一个镶银的烟斗，决定用卖鸡蛋的钱买来烟斗送给他。可不凑巧，当老太太到商店里去的时候，发现那个烟斗已被一个年轻人买走了，而那个年轻人对烟斗用不一习一惯，一抽一起烟来难受得要命，气得把它丢到篝火堆中。老太太看见后，突然自己又变得像小茶匙那样小了。她立刻像小老鼠那样麻利地爬到了焰火棒上，抓住了烟斗。这时，只听得 “嘭”的一声，烟斗带着小茶匙老太太飞向了夜空。
就在这时，老头路过篝火旁，他看见有个“小洋娃娃”随着烟斗飞了起来，吓得浑身发一抖，心想：“不会是老太太出事了吧？”他赶紧往家里跑去。可当他颤一抖着推开自家的门时，发现老太太正用一奶一油给蛋糕雕花，而那只镶银的烟斗正摆在客厅的桌子上。